公司已訂立基石投資協(xié)議，基石投資者已同意認(rèn)購(gòu)可按發(fā)售價(jià)以總金額約 2.90 億美元 ( 或約 22.73 億港元 ) 購(gòu)買相關(guān)數(shù)目的發(fā)售股份?；诎l(fā)售價(jià)每股發(fā)售股份 77.70 港元 ( 即最高發(fā)售價(jià) ) ，基石投資者將認(rèn)購(gòu)的發(fā)售股份總數(shù)將為 2925.01 萬(wàn)股 H 股。
基石投資者包括 JPMAMAPL、UBS AM Singapore、上海高毅及 CICC FT ( 就高毅場(chǎng)外掉期而言 ) 、Perseverance Asset Management、Cloud Map、泰康人壽、3W Fund、New China Asset Management、光大理財(cái)、常春藤、Aurora SF ( 就安排而言 ) 、建滔投資 ( 為建滔集團(tuán) ( 00148.HK ) 的子公司 ) 、韋爾半導(dǎo)體香港有限公司 ( "OmniVision HK"，為豪威集團(tuán) ( 603501.SH/0501.HK ) 的全資子公司 ) 、Green Better ( 為小米集團(tuán) -W ( 01810.HK ) 的全資子公司 ) 、宏興國(guó)際 ( 由勝宏科技 ( 300476.SZ ) 全資擁有 ) 、香港君正 ( 為北京君正 ( 300223.SZ ) 的全資子公司 ) 、艾唯技術(shù)有限公司 ( 為艾為電子 ( 688798.SH ) 的全資子公司 ) 、JinYi Capital ( 為及代表 Structured CreditSP Fund 行事 ) 。
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憑借發(fā)展歷程中汲取的經(jīng)驗(yàn)，公司推動(dòng)移動(dòng)通訊、互聯(lián)網(wǎng)、云計(jì)算和人工智能時(shí)代下產(chǎn)品和技術(shù)的開(kāi)發(fā)和應(yīng)用，為全球科技公司提供涵蓋移動(dòng)終端、計(jì)算及數(shù)據(jù)中心業(yè)務(wù)、AIoT 和創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)域的智能產(chǎn)品。
公司在主要產(chǎn)品領(lǐng)域確立了穩(wěn)固的領(lǐng)先地位，根據(jù)灼識(shí)咨詢的資料，公司是全棧智能產(chǎn)品 ODM 平臺(tái)，在多個(gè)智能產(chǎn)品品類實(shí)現(xiàn)了全球第一。此外，根據(jù)灼識(shí)咨詢的資料，按全球消費(fèi)電子產(chǎn)品 ODM 出貨量計(jì)，公司為 2024 年全球最大的消費(fèi)電子 ODM 廠商，市場(chǎng)份額為 22.5%。
按全球智能手機(jī) ODM 出貨量計(jì)，公司亦為 2024 年全球第二大的智能手機(jī) ODM 廠商，市場(chǎng)份額為 25.9%；按全球平板計(jì)算機(jī) ODM 出貨量計(jì)，公司為 2024 年全球最大的平板計(jì)算機(jī) ODM 廠商，市場(chǎng)份額為 37.9%；按全球智能穿戴 ODM 出貨量計(jì)，公司為 2024 年全球最大的智能穿戴 ODM 廠商，市場(chǎng)份額為 18.7%。
此外，按 2024 年全球筆記本計(jì)算機(jī) ODM 出貨量計(jì)，公司為全球第四大及中國(guó)最大的筆記本計(jì)算機(jī) ODM 廠商，市場(chǎng)份額為 9.6%。按 2024 年中國(guó)數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施業(yè)務(wù)收入計(jì)，公司在中國(guó)所有數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施廠商中排名第六，市場(chǎng)份額為 5.0%。
華勤技術(shù)構(gòu)建了多品類發(fā)展的智能產(chǎn)品平臺(tái)，為客戶提供端到端解決方案。公司深刻洞察和理解全球品牌客戶多樣化、多場(chǎng)景的產(chǎn)品需求，公司戰(zhàn)略性布局了「3+N+3」產(chǎn)品矩陣，定義公司的產(chǎn)品開(kāi)發(fā)重心，引領(lǐng)公司拓展至新領(lǐng)域。
3：公司的業(yè)務(wù)植根于三大支柱型產(chǎn)品：智能手機(jī)、筆記本計(jì)算機(jī)、服務(wù)器。該等產(chǎn)品為公司產(chǎn)品組合的根基，代表公司主要擅長(zhǎng)的領(lǐng)域。
N：立足于三大支柱型產(chǎn)品，公司已開(kāi)發(fā) N 類相關(guān)產(chǎn)品，延伸至邊緣業(yè)務(wù)，包括移動(dòng)終端及 AIoT、計(jì)算業(yè)務(wù)及數(shù)據(jù)中心產(chǎn)品。
3：公司持續(xù)探索汽車電子、軟件及機(jī)器人等創(chuàng)新領(lǐng)域的新機(jī)遇，進(jìn)一步滿足新興客戶需求，推動(dòng)公司產(chǎn)品組合的多元化。
未來(lái)隨著人工智能應(yīng)用的普及，移動(dòng)終端產(chǎn)品已經(jīng)進(jìn)入了新的迭代周期，產(chǎn)品品類不斷豐富，將極大提升人們的智能交互體驗(yàn)。根據(jù)灼識(shí)咨詢的資料，全球智能手機(jī)、平板計(jì)算機(jī)及智能穿戴產(chǎn)品的合計(jì)出貨量預(yù)計(jì)將由 2025 年的 1,975.0 百萬(wàn)臺(tái)增至 2030 年的 2,321.4 百萬(wàn)臺(tái)，增幅達(dá) 346.3 百萬(wàn)臺(tái)。
同時(shí)，平臺(tái)型 ODM 廠商正不斷提升創(chuàng)新與運(yùn)營(yíng)能力，進(jìn)一步推動(dòng) ODM 滲透率提升。值得注意的是，智能手機(jī) ODM 滲透率預(yù)計(jì)將由 2025 年的 44.8% 增至 2030 年的 55.0%，這意味著 ODM 出貨量將新增 225.6 百萬(wàn)臺(tái)。
華勤技術(shù)在研發(fā)方面持續(xù)投入。截至 2023 年、2024 年及 2025 年 12 月 31 日止年度，公司的研發(fā)開(kāi)支分別為 45.48 億元 ( 人民幣，下同 ) 、51.56 億元及 63.64 億元。截至 2025 年 12 月 31 日，公司擁有約 3,500 項(xiàng)國(guó)內(nèi)注冊(cè)專利、逾 50 項(xiàng)國(guó)際注冊(cè)專利以及約 2,100 項(xiàng)注冊(cè)軟件著作權(quán)。
公司的銷量由 2023 年的 212.5 百萬(wàn)增加 15.3% 至 2024 年的 245.0 百萬(wàn)，主要由于公司持續(xù)致力于產(chǎn)品多元化及客戶拓展。公司的銷量由 2024 年的 245.0 百萬(wàn)增加 32.6% 至 2025 年的 324.8 百萬(wàn)，主要由于公司持續(xù)拓展并升級(jí)產(chǎn)品組合。
公司的平均售價(jià)于 2024 年維持相對(duì)穩(wěn)定在 448 元，而 2023 年為 402 元。公司的平均售價(jià)由 2024 年的 448 元上漲至 2025 年的 528 元，主要由于公司單位售價(jià)更高的人工智能服務(wù)器銷量增長(zhǎng)。
財(cái)務(wù)方面，于 2023 年、2024 年及 2025 年，華勤技術(shù)的收入分別為 853.39 億元、1098.78 億元及 1714.37 億元。于 2023 年、2024 年及 2025 年，公司的整體毛利率分別為 10.9%、9.0% 及 7.7%。
于 2023 年、2024 年及 2025 年，公司的利潤(rùn)分別為 26.57 億元、29.16 億元及 41.32 億元。
假設(shè)發(fā)售量調(diào)整權(quán)及超額配股權(quán)未獲行使且發(fā)售價(jià)為每股發(fā)售股份 77.70 港元，公司估計(jì)將自全球發(fā)售收取所得款項(xiàng)凈額約 44.63 億港元。公司目前擬將全球發(fā)售所得款項(xiàng)凈額用于以下用途：約 40.0% 將用于以產(chǎn)品為核心的研發(fā)投入，以增強(qiáng)公司的技術(shù)實(shí)力；約 35.0% 將用于擴(kuò)大及優(yōu)化公司的制造網(wǎng)絡(luò)；約 15.0% 將用于戰(zhàn)略投資與垂直整合；及約 10.0% 將用于營(yíng)運(yùn)資金及一般公司用途。
